Oprocentowanie lokat bankowych i kont oszczędnościowych – grudzień 2022-styczeń 2023 [Tabela]

W ostatnich dniach, wbrew naszym przewidywaniom jeden z banków zaoferował lokatę z oprocentowaniem na poziomie 10% w skali roku. Oferta ta wyraźnie odstaje od rynkowego standardu. Instytucje w ramach najlepszych, promocyjnych produktów kuszą depozytami ze stawkami na poziomie nie wyższym niż 8-8,5% w skali roku.

Najlepsze lokaty - limitowane i z warunkami

Trzeba jednak pamiętać, że często najlepiej oprocentowane oferty są obarczone dodatkowymi wymaganiami (nowy klient, nowe środki) lub też sprzedawane wraz z dodatkowymi produktami (konto, karta, aplikacja mobilna). Te ostatnie mogą być obarczone comiesięcznymi opłatami. Całe szczęście tych można przeważnie uniknąć aktywnie korzystając np. z karty lub konta.

A jak to jest z najnowszą lokatą Credit Agricole na 10% w skali roku? Oferta jest skierowana dla nowych klientów. Można bowiem z niej skorzystać tylko z wykorzystaniem aplikacji mobilnej, a do tego w ciągu 14 dni od otworzenia nowego konta. To z kolei wiąże się z dodatkowymi opłatami za prowadzenie rachunku i korzystanie z karty. Co prawda można ich uniknąć, ale trzeba zapewnić wpływ w wysokości minimum 1 tys. złotych w poprzednim miesiącu kalendarzowym, a dodatkowo wykonać co najmniej jedną transakcję bezgotówkową. Ponadto, promocyjne oprocentowanie dotyczy lokat na kwotę do 50 tys. złotych, a okres podwyższonego naliczania odsetek kończy się po upływie 180 dni od założenia lokaty.

Jest 10%, ale są też spadki oprocentowania

Ostatni miesiąc przyniósł jednak nie tylko informacje pozytywne z puntu widzenia oszczędzających. W kilku instytucjach zanotowaliśmy pogorszenie oferty depozytowej (obniżenie maksymalnej kwoty, okresu naliczania wyższego oprocentowania lub jego wysokości). Zebrane przez HRE Investments dane pokazują ponadto, że 3 instytucje zdecydowały się też na korektę oprocentowania. Ponadto, jeden z banków nie ma już w ofercie lokaty na 8%, która w listopadzie była jeszcze dostępna.

Większość depozytów bez zmian

Wbrew pozorom grudzień okazuje się więc miesiącem, w którym po raz pierwszy od dłuższego czasu nie mamy do czynienia z bezapelacyjną poprawą oferty depozytowej banków. Co prawda do oferty weszło kilka propozycji z lepszym oprocentowaniem, ale nie brakuje też ofert z gorszymi warunkami. Bezapelacyjnie przeważa za to grono depozytów, których warunki w ostatnim miesiącu się nie zmieniły.

Widać to także po średnim oprocentowaniu najlepszych, promocyjnych produktów, które wzrosło w ciągu miesiąca o około 0,16 pkt. proc. Miesiąc wcześniej wzrost ten był większy (0,49 pkt. proc.).

Od kilku miesięcy bardzo wolno rośnie też przeciętne oprocentowanie depozytów, które Polacy faktycznie zakładają. Niestety dane zbierane przez NBP w tym zakresie są opóźnione o ponad miesiąc, a najnowsze pochodzą z października 2022 roku. W tym miesiącu przeciętna nowa lokata była oprocentowana na nieco ponad 5,4%. Gdy poznamy nowe dane, to najpewniej będą one lepsze, ale wzrost nie powinien być spektakularny.

Przypomnijmy, że w ramach naszego rankingu zbieramy co miesiąc informacje o najlepiej oprocentowanych lokatach i rachunkach oszczędnościowych. Skupiamy się na takich, w ramach których powierzamy pieniądze na maksymalnie 12 miesięcy. Kluczowe jest dla nas bezpieczeństwo, a więc lokata lub rachunek oszczędnościowy muszą podlegać pod gwarancję BFG (lub identycznej instytucji z innego kraju UE). I choć przyjmujemy oferty, w ramach których trzeba skorzystać z produktów dodatkowych (konta, karty, a nawet ubezpieczenia), to robimy to tylko wtedy, gdy można z nich zrezygnować lub uniknąć kosztów aktywnie korzystając z karty lub konta.

Najlepsze lokaty i rachunki oszczędnościowe
Nazwa banku	Nazwa produktu	Oprocen- towanie w skali roku	Max kwota z danym oprocen- towaniem Autopromocja KOMPLET PODATKI 2026 Sprawdź	Okres lokaty lub promocyjnego oprocentowania	Oferta dla nowych klientów lub środków?	Wymagane produkty dodatkowe
Credit Agricole	Lokata mobilna dla nowego klienta	10,00%	50 tys. zł	180 dni	tak	konto
Inbank	Lokata Na Start	8,50%	50 tys. zł	3 miesiące	tak	-
Nest Bank	Nest Konto Oszczędnościowe	8,25%	400 tys. zł	2 miesiące	tak	konto
mBank	Lokata na nowe środki	8,20%	500 tys. zł	12 miesięcy	tak	konto
BOŚ	Ekolokata Gwiazdkowa	8,01%	500 tys. zł	3 miesiące	nie	-
PKO BP	Lokata na dzień dobry	8,00%	200 tys. zł	3 miesiące	tak	konto
BFF	Lokata Facto	8,00%	bez limitu	3 miesiące	nie	konto
Inbank	Lokata Standardowa	8,00%	1 mln zł	6 miesięcy	nie	-
Bank Pekao	Konto oszczędnościowe	8,00%	400 tys. zł	6 miesięcy	tak	konto
VeloBank	Elastyczne Konto Oszczędnościowe	8,00%	400 tys. zł	3 miesiące	tak	konto
ING Bank Śląski	OKO	8,00%	400 tys. zł	3 miesiące	tak	konto
Alior Bank	Konto Mega Oszczędnościowe	8,00%	400 tys. zł	3 miesiące	tak	-
Bank Millennium	Konto Oszczędnościowe Profit	8,00%	300 tys. zł	90 dni	tak	konto
Credit Agricole	Lokata na nowe pieniądze	8,00%	200 tys. zł	180 dni	tak	konto
mBank	Moje cele – oferta prom.	8,00%	50 tys. zł	3 miesiące	nie	konto
Alior Bank	Lokata mobilna	8,00%	50 tys. zł	100 dni	tak	konto
Nest Bank	Lokata Witaj	8,00%	20 tys. zł	6 miesięcy	tak	konto
Santander Consumer Bank	Lokata online Nowe Środki	7,66%	400 tys. zł	6 miesięcy	tak	-
Toyota Bank PL	Lokata Plus	7,60%	10 x 40 tys. zł	12 miesięcy	nie	konto
BFF	Lokata Facto	7,50%	bez limitu	12 miesięcy	nie	konto
Bank Pekao	Lokata negocjowana	7,50%	1 mln zł	12 miesięcy	tak	konto
PKO BP	Lokata na nowe środki	7,50%	bez limitu**	3 miesiące	tak	konto
Santander Consumer Bank	Rachunek oszczędnościowy Nowe Środki	7,50%	200 tys. zł	do 18.01.2023	nie	-
Bank Millennium	Lokata Horyzont Zysku	7,00%	bez limitu	6 miesięcy	tak	konto
BOŚ	EKOkonto Oszczędnościowe	7,00%	1 mln zł	do 31.01.2023	nie	-
Santander	Konto Max Oszczędnościowe	7,00%	300 tys. zł	do 30.01.2023	tak	konto
VeloBank	Lokata na Nowe Środki	7,00%	150 tys. zł	6 miesięcy	tak	-
BNP Paribas	Lokata na Nowe Środki	6,00%	bez limitu	12 miesięcy	tak	konto
BNP Paribas	Lokata Gomobile	6,00%	50 tys. zł	5 miesięcy	nie	konto
Citi Bank Handlowy	Konto Super Oszczędnościowe	6,00%	20 tys. zł	-	nie	konto
Bank Pocztowy	Lokata w Porządku	5,00%	20 tys. zł	3 miesiące	nie	konto
Aion Bank	Aion (light) Oszczędności	6,00%	bez limitu	do 31.12.2022	nie	aplikacja mobilna
**Maksymalną kwotę oznacza nadwyżkę ponad pieniądze zgromadzone na produktach depozytowych w dniu 13.12.2022 Opracowanie HRE Investments na podstawie danych z banków (termin nadsyłania informacji 28.12.2022) i stron internetowych banków

Jakie oprocentowanie lokat w 2023 roku? Oszczędzający nie mają powodów do optymizmu

Jaki będzie dla oszczędzających rok 2023? To zależy w dużej mierze od decyzji RPP dotyczących poziomu stóp procentowych. Pomiędzy nimi i oprocentowaniem depozytów istnieje bowiem wyraźny związek. Przypomnijmy, że od trzech miesięcy członkowie Rady utrzymywali koszt pieniądza w Polsce na niezmienionym poziomie. Podobnie może być w kolejnych miesiącach, a w drugiej połowie 2023 roku nie można nawet wykluczyć obniżek stóp procentowych - tak przynajmniej sugerują aktualne kontrakty terminowe (FRA).

Humor oszczędzającym może psuć również inflacja. Wszystko dlatego, że ceny dóbr i usług rosną szybciej niż banki dopisują im odsetki do oszczędności. W efekcie za trzymane w banku pieniądze z czasem kupić możemy coraz mniej. Tu wciąż próżno mieć nadzieję na jakieś rewolucyjne zmiany. Nawet wysokie oprocentowanie krótkoterminowych depozytów nie jest bowiem co do zasady w stanie wygrać ze spodziewaną inflacją w przyszłym roku. Ta wg projekcji inflacji i PKB przygotowanej przez analityków banku centralnego ma w ostatnim kwartale 2023 roku wynosić 8%. To znaczy, że dziś musielibyśmy założyć roczną lokatę na co najmniej 9,9%, aby zachować siłę nabywczą oszczędności. Dziś tylko jeden bank ma taką ofertę, choć trzeba mieć świadomość, że jest ona obarczoną kilkoma dodatkowymi warunkami, a ponadto promocyjne warunki obowiązują tylko przez 180 dni, a nie cały rok.

W gorszej sytuacji będą osoby, które dziś założą przeciętną lokatę. Średnie oprocentowanie możemy dziś szacować na około 6% w skali roku. Jeśli teraz wpłacimy na taki depozyt 10 tys. złotych, to za rok wyjmiemy z banku o 486 złotych więcej (600 złotych pomniejszone o tzw. podatek Belki). Jest to więc za mało, by pokonać prognozowaną inflację (8%), a realnie stracimy około 3% naszych oszczędności.

Oskar Sękowski, Bartosz Turek, HRE Investments